數(shù)據(jù)計(jì)算口徑偏差

信達(dá)財(cái)險(xiǎn)都邦財(cái)險(xiǎn)“誤入”風(fēng)險(xiǎn)評級(jí)C類

兩家財(cái)險(xiǎn)公司因?yàn)楣ぷ魇д`，使報(bào)送數(shù)據(jù)的計(jì)算口徑出現(xiàn)偏差

■本報(bào)記者 冷翠華

截至目前，大部分保險(xiǎn)公司陸續(xù)交上了償付能力年中考試的“答卷”。在最近一期風(fēng)險(xiǎn)綜合評級(jí)中，兩家財(cái)險(xiǎn)公司被評為C類，這也是財(cái)險(xiǎn)行業(yè)僅有的兩家公司。究其背后原因，卻并非因?yàn)榫C合風(fēng)險(xiǎn)高，而是因?yàn)楣ぷ魇д`，使報(bào)送數(shù)據(jù)的計(jì)算口徑出現(xiàn)偏差，從而讓自己“誤入”風(fēng)險(xiǎn)評級(jí)C類。

業(yè)內(nèi)人士表示，在償二代實(shí)施過程中，保險(xiǎn)公司要做很多方面的工作，償付能力信息披露是很專業(yè)的工作，部分披露信息即使是從業(yè)人員也未必能看得懂。也正因如此，若稍有不慎，信披工作就可能出現(xiàn)錯(cuò)誤，這也要求保險(xiǎn)公司相關(guān)人員要有更高的專業(yè)要求和更嚴(yán)謹(jǐn)?shù)墓ぷ鲬B(tài)度。

僅兩家風(fēng)險(xiǎn)評級(jí)為C類

統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，今年一季度險(xiǎn)企的風(fēng)險(xiǎn)綜合評級(jí)中（也即目前公布的最近一期評級(jí)），有47家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為A類，34家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為B類，2家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為C類，0家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為D類。

根據(jù)歷史數(shù)據(jù)，在保監(jiān)會(huì)分類監(jiān)管評價(jià)中，2016年第四季度，40家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為A類，41家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為B類，0家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為C類，0家財(cái)險(xiǎn)公司被評定為D類。

對比可發(fā)現(xiàn)，有2家財(cái)險(xiǎn)公司新納入評級(jí)，同時(shí)有2家公司綜合評級(jí)從B類降為C類。

保監(jiān)會(huì)按照償付能力綜合風(fēng)險(xiǎn)的高低將保險(xiǎn)公司分為四個(gè)監(jiān)管類別，A類公司指償付能力充足率達(dá)標(biāo)，且操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)小的公司；B類公司指償付能力充足率達(dá)標(biāo)，且操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)較小的公司；C類公司指償付能力充足率不達(dá)標(biāo)，或者償付能力充足率雖然達(dá)標(biāo)，但操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)中某一類或幾類風(fēng)險(xiǎn)較大的公司；D類公司指償付能力充足率不達(dá)標(biāo)，或者償付能力充足率雖然達(dá)標(biāo)，但操作風(fēng)險(xiǎn)、戰(zhàn)略風(fēng)險(xiǎn)、聲譽(yù)風(fēng)險(xiǎn)和流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)中某一類或幾類風(fēng)險(xiǎn)嚴(yán)重的公司。

針對不同評級(jí)的公司，監(jiān)管部門也將采取不同的監(jiān)管政策和措施。對B類公司，根據(jù)其存在的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，可能采取風(fēng)險(xiǎn)提示、監(jiān)管談話、要求限期整改存在的問題、進(jìn)行專項(xiàng)現(xiàn)場檢查，以及要求提交和實(shí)施預(yù)防償付能力充足率不達(dá)標(biāo)的計(jì)劃等措施。針對核心償付能力充足率或綜合償付能力充足率不達(dá)標(biāo)的C類公司，在采取B類公司的監(jiān)管措施外，還將采取更嚴(yán)格的監(jiān)管措施。不過，一季度，2家綜合評級(jí)為C類的財(cái)險(xiǎn)公司的核心償付能力和綜合償付能力皆高于200%，其中，信達(dá)財(cái)險(xiǎn)二季度的核心償付能力充足率和綜合償付能力充足率皆為358.35%，都邦財(cái)險(xiǎn)二季度的這兩項(xiàng)數(shù)據(jù)皆為201%。

數(shù)據(jù)報(bào)送口徑出現(xiàn)偏差

對2016年第四季度被評定B類公司而今年一季度降為C類公司的原因，兩家財(cái)險(xiǎn)公司接受記者采訪并對其背后的原因進(jìn)行了分析。

信達(dá)財(cái)險(xiǎn)稱，一季度的主要風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)為流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)?！?017年第一季度公司報(bào)送的流動(dòng)性覆蓋率壓力測試情景一為44.90%、壓力測試情景二為43.80%，低于100%。”該公司表示，后經(jīng)核實(shí)，因公司流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)填報(bào)人員數(shù)據(jù)報(bào)送口徑理解有誤，在優(yōu)質(zhì)流動(dòng)資產(chǎn)計(jì)算口徑、籌資現(xiàn)金流測算口徑存在偏差，導(dǎo)致結(jié)算結(jié)果顯示行動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)低于100%，但經(jīng)后期查實(shí)與修正，該公司在兩種壓力測試情景下的流動(dòng)性覆蓋率均高于200%，不存在流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

信達(dá)財(cái)險(xiǎn)在接受記者采訪時(shí)稱：“一季度風(fēng)險(xiǎn)評級(jí)下降，我們認(rèn)為主要是此前流動(dòng)性相關(guān)指標(biāo)的統(tǒng)計(jì)出現(xiàn)異動(dòng)造成的，部分特殊業(yè)務(wù)影響了流動(dòng)性覆蓋率指標(biāo)的準(zhǔn)確性，我司根據(jù)業(yè)務(wù)性質(zhì)進(jìn)行了修正，此項(xiàng)評級(jí)二季度有望恢復(fù)?！?/p>

其進(jìn)一步指出，此前流動(dòng)性指標(biāo)統(tǒng)計(jì)中，由于籌資活動(dòng)現(xiàn)金流的流入和流出，具有業(yè)務(wù)期限短，操作頻繁，發(fā)生額大，但期間內(nèi)凈現(xiàn)金流小等特點(diǎn)，如果分別列示會(huì)造成流動(dòng)性覆蓋率數(shù)據(jù)失真，因此，在按照償二代有關(guān)要求調(diào)整該項(xiàng)指標(biāo)的統(tǒng)計(jì)方式后，采用合并測算，數(shù)據(jù)指標(biāo)更符合業(yè)務(wù)本質(zhì)。

“我司在償二代實(shí)施初期對相關(guān)指標(biāo)口徑的理解存在不到位的情況，經(jīng)過償二代的風(fēng)險(xiǎn)自查及評估，我司目前已對流動(dòng)性管理相關(guān)指標(biāo)的意義和數(shù)據(jù)口徑有了更為準(zhǔn)確的認(rèn)識(shí)，同時(shí)也進(jìn)一步規(guī)范了數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)、報(bào)送、審核流程，確保統(tǒng)計(jì)口徑的真實(shí)準(zhǔn)確，客觀反映公司經(jīng)營的實(shí)際情況?！毙胚_(dá)財(cái)險(xiǎn)表示，其已對照償二代風(fēng)險(xiǎn)管理能力評估標(biāo)準(zhǔn)逐項(xiàng)開展梳理、檢查、補(bǔ)充和整改工作，結(jié)合新股東深投控的要求，根據(jù)自身業(yè)務(wù)結(jié)構(gòu)、投資策略等，研究擬訂公司的風(fēng)險(xiǎn)偏好，風(fēng)險(xiǎn)容忍度及風(fēng)險(xiǎn)限額，補(bǔ)充修訂風(fēng)險(xiǎn)管理類相關(guān)制度和流程，完善各類子風(fēng)險(xiǎn)尤其是流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的管理措施。

從其他經(jīng)營指標(biāo)來看，二季度信達(dá)財(cái)險(xiǎn)表現(xiàn)出向好的勢頭，其保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入約為7.68億元，同時(shí)實(shí)現(xiàn)凈利潤2079萬元，扭轉(zhuǎn)了第一季度的凈虧損局面。

同時(shí)，根據(jù)二季度償付能力報(bào)告，都邦財(cái)險(xiǎn)一季度在風(fēng)險(xiǎn)綜合評級(jí)中被評為C類，而當(dāng)季度其實(shí)現(xiàn)保費(fèi)收入約10.28億元，凈利潤為4829萬元。對其原因，都邦財(cái)險(xiǎn)表示，主要是綜合流動(dòng)比率指標(biāo)計(jì)算數(shù)據(jù)口徑出現(xiàn)偏差，從而影響了一季度評級(jí)。該公司表示，已對相關(guān)指標(biāo)進(jìn)行修正并上報(bào)保監(jiān)會(huì)。

都邦財(cái)險(xiǎn)表示，目前新一季度風(fēng)險(xiǎn)綜合評級(jí)的數(shù)據(jù)上報(bào)工作已完成，根據(jù)上報(bào)數(shù)據(jù)及其他各項(xiàng)指標(biāo)來看，預(yù)計(jì)其二季度綜合評級(jí)預(yù)計(jì)將恢復(fù)為B類。

業(yè)內(nèi)呼吁進(jìn)一步規(guī)范信披

近年來，保險(xiǎn)行業(yè)在信息披露方面取得了很大的進(jìn)展，披露項(xiàng)目越來越多，披露的內(nèi)容漸趨豐富，這對于公眾了解保險(xiǎn)公司、保險(xiǎn)行業(yè)，增加行業(yè)透明度等都有很大的幫助。不過，業(yè)內(nèi)人士還呼吁進(jìn)一步加強(qiáng)信息披露的規(guī)范性，以讓公眾了解到真實(shí)的情況，更要避免不必要的誤會(huì)。

以險(xiǎn)企在償付能力報(bào)告中披露的“主要指標(biāo)”這一部分內(nèi)容為例，多數(shù)險(xiǎn)企在“本季度（末）”項(xiàng)目下披露了“保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入”、“凈利潤”、“凈資產(chǎn)”、“綜合償付能力充足率”等主要經(jīng)營指標(biāo)，然而，記者在咨詢多家險(xiǎn)企后發(fā)現(xiàn)，各家公司的理解并不一致，一部分險(xiǎn)企表示，“本季度（末）”項(xiàng)目下除了凈資產(chǎn)等時(shí)點(diǎn)數(shù)據(jù)，“保險(xiǎn)業(yè)務(wù)收入”、“凈利潤”都是當(dāng)季度的數(shù)據(jù)；而另一部分險(xiǎn)企則表示，“本季度（末）”項(xiàng)目下披露的數(shù)據(jù)指的是從年初到披露時(shí)點(diǎn)的區(qū)間數(shù)據(jù)。有的險(xiǎn)企內(nèi)部人士面對詢問也表示看不明白，吃不準(zhǔn)，還需要去多方核實(shí)。

同時(shí)，部分公司披露的“上季度（末）”數(shù)據(jù)與其上一季度披露的“本季度（末）”數(shù)據(jù)不一致，且未加解釋，這就更讓人犯暈。

不過，也有部分險(xiǎn)企在信息披露時(shí)非常注意規(guī)范，避免了讓人混亂的情況。他們主要采取了兩種措施，一種將“本季度數(shù)”和“本季度末數(shù)”的相應(yīng)指標(biāo)分為兩個(gè)表格進(jìn)行披露，另一種是在表格中除了有“本季度（末）”指標(biāo)，還有“本年度累計(jì)數(shù)”這一指標(biāo)，如此，公眾則不會(huì)混淆。

業(yè)內(nèi)人士表示，公開信息披露面向公眾，應(yīng)盡量做到準(zhǔn)確、清晰，其實(shí)有的不規(guī)范問題已經(jīng)存在較長一段時(shí)間，希望在下一步得到解決。