合規(guī)成中國企業(yè)“走出去”必經門檻

調查顯示企業(yè)具備第三方合規(guī)管理的不足兩成

□　本報記者 辛紅

近年來，合規(guī)已經成了企業(yè)關注的焦點。最新發(fā)布的《2017—2018中國合規(guī)藍皮書》顯示，盡管54%的國企和35%的民企已具備合規(guī)總政策，但具備專門的第三方合規(guī)管理政策以及合規(guī)盡職調查政策的皆不足20%。

那么，企業(yè)該如何進行合規(guī)體系搭建？合規(guī)的內涵、外延如何確定？合規(guī)管理與法律風險管理、紀檢監(jiān)察等工作是怎樣的關系？近日在第七屆中國公司法務年會(華中)暨中國仲裁周專場活動中，專家們就此進行了研討。

重點業(yè)務板塊入手梳理風險點

東方電氣集團是制造行業(yè)的央企，上游有大量的原材料供應商，合規(guī)的外部環(huán)境比較復雜。

2014年集團做法治建設五年規(guī)劃的時候，明確了要建立合規(guī)的管理體系。2016年，東方電氣被國資委確定為5家合規(guī)管理試點企業(yè)之一。

因涉及行業(yè)眾多，東方電氣便挑選了兩個下屬企業(yè)作為內部試點，一是東方汽輪機，一是集團財務公司。東方汽輪機則從供應商管理和利益沖突管理這兩個重點業(yè)務板塊入手，對風險點進行梳理和識別。

風險點識別出來以后，重要的是與現有的制度進行銜接。東方汽輪機讓合規(guī)風險的評價和審批流程嵌入了管控工作過程，同時對重點風險點進行管控，把相對應的合規(guī)要求嵌入現有的制度中。

東方汽輪機法務部副部長朱敏表示，合規(guī)管理中我們注重發(fā)揮集中管控的優(yōu)勢，一是把法律事務內控和風險管理部門合在一個部門，二是將合規(guī)內控和風險管控進行融合，形成管理合力。下一步將把合規(guī)、內控、風險管控和法律四個體系的工作結合在一起。三是建立共享聯動機制，協調監(jiān)察審計等部門的資源，實現違規(guī)信息的共享和聯動機制。

通過此次試點，目前，東方電氣集團搭建了合規(guī)管理體系，編制了《員工誠信合規(guī)手冊》，將合規(guī)理念貫徹到各個層級、各個崗位，并暢通了舉報合規(guī)信息的共享渠道，在紀委紀檢部門開設專門的舉報熱線電話。

合規(guī)流程同樣會影響處罰結果

杰瑞集團副總裁、首席合規(guī)官鮑毓明認為，合規(guī)在中國越來越深入人心。合規(guī)是跨國公司必須要邁出的門檻。合規(guī)管理并無定式，它雖以結果論成敗，但過程也同樣重要。面臨處罰的時候，政府機關會看企業(yè)在過程中做了什么。什么都沒做和有很嚴密的制度流程而出現的違規(guī)，受到的處罰完全不同。

鮑毓明提醒說，合規(guī)是從上往下的，要從高層以身作則開始，并提供人財物等各種資源。制度流程上，要注意檢驗落地，避免一紙空文，并盡量用自動化的流程，嵌入業(yè)務流程，精細化管理。

在湖南建工集團總合規(guī)官方拯看來，合規(guī)包含四個層面的“規(guī)”。一是國際條約、國際組織的規(guī)定。比如《聯合國反腐敗公約》，銀行業(yè)的《巴塞爾協議》等。二是不僅僅要反腐敗，還要誠信合規(guī)，不能有虛假陳述。三是符合中國的法律法規(guī)制度，并符合東道國的法律法規(guī)。四是合乎企業(yè)自身的合規(guī)政策、程序。

國有投資運營公司新規(guī)更具體

天達共和(湖北)律師事務所合伙人郭佳麗在會上提醒說，當前國有資本投資運營公司必須注重合規(guī)管理。

國有資本投資運營公司是為實現以管資本為主，加強國有資產監(jiān)管而采取的重要舉措。目前，中央企業(yè)層面已經選擇了10戶企業(yè)開展試點，湖北也確定了兩家公司。

為推進國有資本投資運營公司改革試點，今年7月，國務院發(fā)布實施意見，從四個方面提出了明確要求：組建方式、授權機制、治理結構和運行模式。

郭佳麗表示，改革的目的是國有資本投資運營公司和所持企業(yè)的權利邊界要確定，實現國有資本所有權與企業(yè)經營的權利分開。實施意見第一次對治理結構和管理規(guī)范提出要求。

在治理結構上，文件要求黨組書記和董事長一般由同一人擔任，黨組織研究討論是董事會經理層決策的前置程序。董事會成員原則上不少于九人，外部董事應在董事會中占多數，外部董事主要由政府綜合管理部門和相關行業(yè)主管部門提名，選聘專業(yè)人士擔任。

“外部董事的聘任是一個亮點，是否將實行名冊管理制值得期待，但它對企業(yè)管理和人才途徑更開放無疑大有助益?！惫邀愓f。

運作模式上，文件從組織架構、履職行權、選人用人、財務監(jiān)管、收益管理、考核等作出了明確規(guī)定，強調要市場化、規(guī)范化、專業(yè)化，建立職責清晰、精簡高效、運行專業(yè)的管理模式。

“將國有產權流轉等事項的決策權下放到公司董事會層面，是本次文件的一個亮點?！惫邀愓f，國有資產的交易通常要進場交易或者國資委批準，這次放權在國有企業(yè)改革里步伐較大，相關細則和規(guī)范化要求也會更高，是下一步合規(guī)管理的關鍵。

國有資產交易合規(guī)風險更復雜

國有企業(yè)資產交易中應該重點防范哪些合規(guī)風險？如何避免程序上的瑕疵和以后的問責？上海錦天城律師事務所合伙人王文進行了解讀。

他說，國務院國資委、財政部于2016年頒布的《企業(yè)國有資產交易監(jiān)督管理辦法》(簡稱32號令)，2018年國務院辦公廳發(fā)布了《關于建立國有企業(yè)違規(guī)經營投資責任追究制度的意見》，是國有資產交易合規(guī)審查中的兩個重要文件。

首先，32號令規(guī)定了企業(yè)產權轉讓、企業(yè)增資和企業(yè)資產轉讓三種交易類型，王文表示，上海碰到最多的是企業(yè)產權轉讓和企業(yè)增資兩種類型，合規(guī)風險首先要關注審計評估，回避制度沒有好好執(zhí)行造成國有資產的損失，或者違反了公開公平交易原則，低價轉讓企業(yè)產權、上市公司股權和資產等，這些以往時有發(fā)生的事情都是嚴格禁止的行為。

其次，32號令除了規(guī)定國有企業(yè)、國有控股企業(yè)的交易外，還首次規(guī)定了國有實際控制企業(yè)的交易。國有實際控制企業(yè)主要看國有資本對目標公司的重要事項，比如股東大會、董事會決議，董事和高級管理人員的提名和任免等是否有決定性作用。

三是國有企業(yè)設置的產業(yè)基金對外投資時，注意的合規(guī)風險有：目標公司的是否有未充分披露的負債、擔?；蛘叱閷闲偷膿：贤入[性損失，目標公司號稱具有的絕對優(yōu)勢、核心技術優(yōu)勢是否體現在投資協議中等。基金在對外投資時通常會疏忽這些問題。

四是投資條款的設計應注重目標公司業(yè)績不佳時的保護、目標公司發(fā)生危機事件時的保護，尤其是創(chuàng)新性行業(yè)。實際控制人是否把股權轉讓，核心高管、技術人員是否離職等，應做預防型的設計。

五是注意目標公司是否簽署業(yè)務排他條款。國有企業(yè)對外投資通常有更深遠的考慮，但炙手可熱的目標公司尤其是高科技行業(yè)，可能前期已經與同行公司簽署了合作協議，或者簽了排他性條款，其中的風險應該事先防控。

六是目標公司的特殊股東權利，比如董事會決議要經過原股東投票通過，原股東有權在同一條件下優(yōu)先認購新增資本等，也要提前應對。

探索企業(yè)合規(guī)管理新模式

“企業(yè)的合規(guī)工作有很多是共通的，比如合同實務、人力資源、公司治理和職務犯罪等，這些可以作為課程在企業(yè)法務中培訓?！焙泵窕蓭熓聞账匣锶艘笾`認為，企業(yè)法律服務模式需要新的探索。目前，民基律所創(chuàng)辦了民基法學院，開設了法商公開課，并對律師進一步分工，對企業(yè)法律服務需求進一步分類，找到企業(yè)的痛點進行一對一輔導。民基所還通過法務派遣、配套財稅服務等方式力求為企業(yè)提供系統(tǒng)化的、打包式的服務。

區(qū)塊鏈的應用近年來很受關注，Vector.Link的創(chuàng)始人、加密谷CTO朱亮亮表示，區(qū)塊鏈技術在法律上的應用日漸廣泛，杭州互聯網法院今年6月采信了區(qū)塊鏈電子證據，區(qū)塊鏈的記賬屬性、追溯體系，使得它在打擊金融犯罪、反洗錢、反欺詐方面具有天然的優(yōu)勢，同時，區(qū)塊鏈的技術可以使智能合約得以實現，即將現實生活中的電子合同或者紙質合同代碼化，從而降低執(zhí)行成本和合規(guī)成本，企業(yè)可以通過新技術更好地防范合規(guī)風險。